運作公告
中信銀行私人銀行之封閉式基金投資專戶2010年12月份月度報告
- 2011-02-07 14:28
- 來源：
1.業績表現
中信銀行私人銀行之封閉式基金投資專戶（以下簡稱“本產品”）于2009年8月5日正式成立。
截至2010年12月31日，本產品業績表現如下：
表1業績表現
| 12月31日凈值 | 1.0153 |
| 累計凈值增長率 | 1.53% |
| 累計凈值增長 | 0.0153 |
| 累計每萬份投資者凈收益 | 153元 |
圖1本產品當月累計收益情況與業績基準、市場指數比較
2.組合基本情況
表2組合基本情況
| 單位凈值 | 1.0153 |
| 新股/可轉債申購 | 0.1% |
| 開放式基金 | 21.9% |
| 封閉式基金 | 3.8% |
| ETF | 3.5% |
| 貨幣市場基金 | 13.3% |
| 現金 | 57.4% |
| 合計 | 100% |
持倉情況
基金產品持倉情況
截至12月31日，本產品持有的主要基金產品如下表：
| 基金名稱 | 倉位 |
| 景順長城內需貳號 | 7.3% |
| 景順長城公司治理 | 7.6% |
| 景順長城能源基建 | 6.9% |
| 基金同盛 | 0.3% |
| 基金景福 | 0.4% |
| 基金豐和 | 0.5% |
| 基金久嘉 | 0.6% |
| 基金裕陽 | 0.6% |
| 基金興華 | 0.5% |
| 基金科瑞 | 0.4% |
| 基金銀豐 | 0.5% |
| 50ETF | 1.1% |
| 180ETF | 2.1% |
| 深成ETF | 0.3% |
| 中銀貨幣 | 13.3% |
4.業績分析
12月份由于通脹預期依然強烈，存款準備金率、存貸款利率在月度內各上調一次，股票市場在貨幣政策緊縮預期下呈現震蕩走勢。由于年末資金面較為緊張，為控制風險，同時準備贖回資金，本產品本月進行了相應的減倉，全月凈值增長率為-0.69%。
5.風險評價
貨幣政策由適度寬松回歸常態的趨勢已經明朗，未來可能繼續提高存款準備金率或加息。展望11年一季度，短期在通脹預期和節后資金暫時緩解、以及資金重新配置需求等因素影響下，預計資源類個股、估值較低的周期類個股等表現將活躍，但調控政策時點的不確定仍是一季度投資過程中的一個主要擾動因素。因臨近年底，下一階段，本產品將重點關注封閉式基金的投資機會，并根據股票市場的結構變化靈活調整開放式基金的持倉結構。我們將會密切跟蹤市場走勢，并跟據凈值變化和最新信息及時更新配置比例。
中信銀行私人銀行中心
2011年1月7日