尊敬的客戶：

　　截至2008年9月30日，中信理財之配置計劃3號（理財編碼：P08450101）每份凈值為1.0090元。

	9月30日
穩健配置類資產每份凈值	1.0084
積極配置類資產每份凈值	1.0144
本計劃每份凈值	1.0090元
本計劃每萬份累計凈收益	90元

　　說明：
　　1．場內（指滬深交易所內，下同）上市交易的證券資產，估值日的單位價值以其交易的證券交易所掛牌的收盤價計算，估值日無收盤價的以估值日前最近交易日的收盤價計算。
持有的上市證券遇分紅除息，紅利于除權除息日計入信托財產。紅利實際到帳日比除權除息日提前時，以應收紅利項目（負值）調整凈值計算，紅利實際到賬日比除權除息日晚時，除息日以應收紅利（正值）計算。
持有的上市證券遇分紅除息，紅股于除權除息日計入信托財產.紅股實際到帳日比除權除息日提前時，不計入資產庫存余額，紅股實際到賬日比除權日晚時，除權日以應按公布的方案計算應收股份數量，計入資產庫存余額。配股支付對價的，視同支付對價日買入證券.
　　2．銀行間市場交易的證券以成本價計算。
　　3．上市交易股票按估值日市場收盤價計算，首次發行未上市交易的新股、可轉債（含可分離債）以成本價計算，處于鎖定期的新股和公開增發新股等未上市股票按照估值日市場收盤價計算，若估值日遇該股票停牌則按照最近一個交易日的收盤價計算；
　　4．場外申購所持有的開放式基金以估值日公布的最新基金凈值估值，估值日暫停公布凈值的，以監管機構指定的專業報紙公開公布最近一個工作日基金凈值計算。
　　5．通過交易所市場購買的ETF、LOF按照估值日收盤價計算，若估值日遇該基金停牌則按照最近一個交易日的收盤價計算；開放式基金遇分紅，該紅利于除權日當日入賬。
　　6．貨幣市場基金的單位價值按1.0000計算，按每月最后一個工作日基金公司提供的對賬單結轉基金份額，并按結轉后的份額與面值的乘積進行估值；
　　7．發放貸款、受讓信貸資產按照成本價進行估值，收益在實際收到時記入信托財產；
　　8. 穩健配置類資產每份初始凈值1元，凈值已扣除固定管理費和浮動管理費（若有）。
　　9. 積極配置類資產每份初始凈值1元，凈值已扣除浮動管理費。
　　10. 本計劃每份初始凈值1元。凈值已扣除相關費用（固定管理費和浮動管理費）。

配置計劃3號每份凈值變化如下圖所示：

穩健配置類全部資產已于成立當日進行信貸資產投資。

截止至2008年9月30日，穩健配置類資產嚴格按照各項規章制度進行投資運作，運行正常。

9月初，上證指數一路下跌，一直跌破2000點，直逼1800點；9月19日以后，指數在政府政策利好頻出的不斷刺激下，迅速回升，全月收于2293.78點，下跌了103.59點，跌幅4.32%。

本月，美國金融市場的動蕩給A股市場帶來了巨大的波動。雷曼兄弟破產、美林銀行被賣、AIG尋求破產保護等事件給全球金融市場帶來前所未有的沖擊；加之央行調低貸款利率，銀行股一度成為拖累大盤的主力。在此關頭，政府果斷進行了政策救市。在證券交易印花稅改為單邊征收、匯金宣布在二級市場自主購入工、中、建三行股票、國資委支持央企增持或回購股份等利好刺激下，上證指數全線反擊。

市場在本期的表現總體上印證了我們對市場隨時孕育反彈可能的判斷。在經過較大幅度的反彈之后，市場又面臨方向的選擇。總體上看，經濟形勢仍然不樂觀，雖然，美國通過了7000億美元的救市方案，但歐洲銀行的問題開始逐漸暴露，外圍市場的波動會在一定程度上繼續影響A股市場。融資融券的推出、三中全會的召開等都是短期影響市場的因素。歸根結底，基本面才是決定市場長期方向的基石，而國內外向下的經濟走勢已經是不爭的事實。但各國政府救市意愿強烈，一定程度上提升了市場的信心。因此，市場博弈的環境將更加復雜。

本月積極配置類資產維持了上月的資產配置組合，在大的資產配置比例維持穩定的基礎上，結合市場的變化在適度的風險控制下，對高風險品種進行波段操作。我們預計市場短期內大幅反彈的概率不大，操作上依然采用較為保守策略，持有較高比例的債券基金和貨幣基金，同時積極認購新股和轉債。此外，在市場震蕩的過程中，爭取把握波段的機會。

我們珍惜產品投資人對我們的投資和信任，我們將繼續奉行審慎投資、規范運作、勤勉盡責地為提高賬戶收益率，實現客戶資產價值最大化而努力。

感謝您對中信銀行的大力支持！

中信銀行
2008年10月14日