說明：
　　1.本產品投資的基金信托計劃采用的估值方法見附件。
　　2.錦繡2號產品A單位凈值已扣除信托管理費、信托管理獎勵費和浮動管理費等費用。
　　3.錦繡2號產品B單位凈值已扣除信托管理費、信托管理獎勵費等費用。

　　中信理財之錦繡2號產品A單位凈值及累計收益率如下圖所示:

　　中信理財之錦繡2號產品B單位凈值及累計收益率如下圖所示:

　　錦繡2號主要投資領域包括中國境內地產、金融、能源、通信等領域的股權投資、IPO配售和公眾公司的定向增發項目。2007年第4季度錦繡2號在金融領域進行了部分股權投資，其余流動資金主要投資于新股申購。此外，錦繡2號按信托文件的約定對地產、金融、能源、通信等領域的多家優秀企業進行了項目洽談和投資前的盡職調查。

　　中信理財之錦繡2號的估值受股市波動影響，本報告之估值數據并不能反映或預測基金信托到期時的實際收益，僅供投資者參考。

　　感謝您對中信銀行的大力支持！　

中信銀行
2008年1月30日

　　附 件

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　中信錦繡2號估值方法

　　1、基金信托計劃資產的計算方法

　　（1）所投資的企業股權已上市且可流通時，按其所在證券交易所的收盤價計算（該估值基準日無收盤價的，以該估值基準日之前最近一個交易日的收盤價計算）；

　　（2）所投資的企業股權已上市但處于限售期時，按照以下公式計算：

　　估值價=（所在證券交易所收盤價-成本價）×｛1-（剩余鎖定月數/鎖定期月數）｝+成本價
　　該估值基準日無收盤價的，以該估值基準日之前最近一個交易日的收盤價計算；
　　鎖定月數未滿或不足一個月的按一個月計算。

　　（3）若所投資的企業股權未上市，按成本價計算；

　　（4）銀行存款及證券營業部資金賬戶資金以估值基準日的本金和實際到賬的利息計算；

　　（5）貨幣市場基金以估值基準日確認的基金份額和到賬的現金紅利計算；

　　（6）應收股利等應收款以估值基準日實際到賬金額計算；

　　（7）涉及證券交易清算款等款項時以估值基準日實際發生金額計算；

　　（8）信托費用、承擔的稅款和應分配的次級受益權信托利益不作預提，以估值基準日實際發生金額計算。

　　（9）當會計準則等與前述估值方法相關的政策發生變化，導致上述估值方法不能準確反映所投資金融產品的公允價值時，經保管人同意后，受托人有權按照更能反映市場公允價值的估值方法對上述方法進行調整。

　　2、基金信托單位凈值的計算

　　基金信托每份次級受益權單位凈值=次級受益權凈值/次級受益權總份數